В первые в России НПФ "Будущее" приобрел ЦФА
Новости > Операторы > Мастерчейн > Новости Мастерчейн
НПФ "Будущее" приобрел цифровые финансовые активы, выпущенные ЛК "Эволюция"
Негосударственный пенсионный фонд "Будущее", входящий в группу компаний "Регион", приобрел цифровые финансовые активы (ЦФА), выпущенные лизинговой компанией "Эволюция", на сумму 100 миллионов рублей. Это первый в России случай инвестирования пенсионным фондом в ЦФА.
Сделка состоялась на блокчейн-платформе "Мастерчейн". Приобретенные цифровые активы были выпущены "Эволюцией" в декабре 2023 года, срок их погашения - 20 января 2025 года, годовая доходность - 17%.
Председатель НПФ Галина Морозова подчеркивает важность ЦФА для повышения доходности пенсионных накоплений при умеренном риске. Однако эксперты высказывают опасения по поводу регулирования: действующее законодательство не содержит конкретных требований и ограничений для инвестиций НПФ в ЦФА. Возникают вопросы о критериях оценки рисков, которыми руководствуется фонд.
При этом Федеральный закон напрямую не запрещает вкладывать средства резервов в цифровые активы, в законе также отсутствуют критерии для таких инвестиций. Согласно ст.24.1, средства пенсионных накоплений могут быть инвестированы в ценные бумаги, включая государственные облигации РФ и субъектов, облигации российских эмитентов и другие традиционные инструменты, но о вложениях в ЦФА не упоминается.
В то же время закон позволяет НПФ самостоятельно определять подходы к работе с новыми инструментами в условиях недостаточного регулирования. Первый успешный опыт "Будущего" может привлечь внимание других институциональных инвесторов. К тому же, стоит учитывать, что в прошлом совладельцами эмитента ЦФА - лизинговой компании "Эволюция" - были структуры группы "Регион", входящей в тот же пенсионный дивизион. Это может указывать на ранние деловые связи между НПФ и эмитентом, влияющие на решение инвестирования в ЦФА.
Для дальнейшего развития рынка ЦФА в России необходимо совершенствование нормативной базы, установление четких требований и ограничений для инвестирования в цифровые активы средств пенсионных накоплений и резервов. Это позволит сделать такие инструменты более прозрачными и безопасными для пенсионной системы.
ЦФА.РФ; Январь 2024